公司
资产
负债
现金流
BUSINESS OWNERS / 企业主财富规划
公司赚到钱，
只是第一步。
企业经营多年以后，财富往往开始同时存在于两个地方：
公司里，
和家庭里。
公司现金、投资、房地产、保险、负债、个人资产、退休和未来传承，看起来属于不同账户和不同结构。
但最终，它们服务的是同一个家庭。
真正需要规划的，
不只是公司里有多少钱。
而是这些财富未来怎样被家庭使用、保护和传承。
公司财富
家庭财富
TWO BALANCE SHEETS, ONE FAMILY
账面上可以分开，
规划上不能完全分开。
公司有自己的资产和负债。
家庭也有自己的资产和负债。
会计上，它们需要清楚区分。
但在长期财富规划里，两边的决定会不断互相影响。
家庭
资产
负债
现金流
公司留下多少现金，
会影响家庭能够使用多少现金流。
公司怎样投资，
会影响未来财富增长和税务结果。
企业主从公司取得收入的方式，
会影响个人现金流和退休积累。
公司承担多少负债，
会影响整个家庭能够承受的风险。
公司里的财富最终怎样退出，
会影响退休和财富传承。
法律和会计结构可以分开。
家庭的未来，
却只有一个。
THE BUSINESS OWNER WEALTH MAP
把公司财富和家庭财富，
放回同一张图。
企业主的财富地图，比单独看公司账户更大。
公司财富
同一个家庭
个人 / 家庭财富
这些部分不需要混在一起。
但规划时，需要看清它们怎样彼此影响。
公司不是家庭之外的另一套财富。
它是家庭财富结构的一部分。
选择一个区域，
看看它还会牵动哪里。
同一个家庭连接公司财富与个人 / 家庭财富。
CORPORATE CASH
公司里的现金，
下一步要完成什么任务？
企业经营稳定以后，公司里开始积累现金，是很多企业主都会面对的阶段。
这个时候，问题已经不只是：
“这笔钱投什么？”
公司现金
运营流动性
公司需要保留多少运营和应急流动性？
未来投资
这笔钱未来多久会被企业使用？
风险缓冲
其中有多少是真正的长期资金？
长期增长
投资以后，税务结果怎样变化？
退休
未来企业主怎样使用这些财富？
退休时，这些资产怎样进入家庭现金流？
财富传承
如果最终没有被使用，
它们怎样进入下一代？
同样是一笔公司现金，
因为任务不同，
安排也应该不同。
先决定这笔钱的任务，
再决定使用什么工具。
AFTER-TAX WEALTH
公司账面上的财富，
不等于家庭最终能够使用的财富。
企业主很容易看到公司账户里的数字。
但真正属于家庭的财富，
还要经过未来的使用、税务和转移过程。
公司账面财富
持有与增长
未来使用
税务影响
家庭可使用财富
所以我们关注的，
不是某一年少交了多少税。
而是：
财富在公司里怎样积累，
未来怎样被使用，
什么时候进入家庭，
以及最后真正留下多少。
税务规划不是一个单独动作。
它贯穿财富的积累、使用和传承。
REAL ESTATE
企业主的财富，
也常常不只在企业里。
很多家庭同时拥有公司资产和房地产。
有些物业用于经营，
有些用于投资，
有些长期持有以后，已经成为家庭财富的重要部分。
这个时候，房地产不能只按“房子”来看。
房地产的价值，
不只在今天值多少钱。
还在于它在整个家庭财富结构里，
承担什么任务。
房地产
现金流负债税务退休财富传承- 它现在承担的是增长任务，还是现金流任务？
- 负债仍然有作用，还是已经成为压力？
- 继续持有，会怎样影响退休现金流？
- 出售时，需要提前考虑哪些税务影响？
- 如果留下给下一代，
他们真的想继续持有吗？ - 如果孩子不想继续管理物业，
家庭还有哪些方向需要提前考虑？
DEBT
负债不是只看“有”还是“没有”。
对企业主来说，负债可以存在于公司，也可以存在于家庭。
真正需要判断的是：
- 这笔负债为什么存在？
- 它在支持什么资产？
- 它占用了多少现金流？
- 它增加了什么风险？
- 如果提前偿还，
家庭放弃了什么流动性？ - 如果继续保留，
长期成本和风险是什么？
好的规划，
不是简单追求“没有负债”。
而是让每一笔负债都有明确的作用，
同时让家庭承担得起它的风险。
负债
RISK BEFORE PRODUCT
先看风险，
再决定保险有没有任务。
企业主本人，往往同时承担着家庭收入、企业经营和财富创造的多个角色。
所以风险发生时，
影响也可能同时出现在公司和家庭两边。
保险不是规划的起点。
真正的起点是：
这个家庭承担着什么风险？
01企业经营如果企业主暂时不能工作，公司会发生什么？
02家庭现金流家庭现金流会发生什么？
03公司流动性公司有没有足够的流动性应对变化？
04负债负债是否仍然可以维持？
05退休退休计划会不会被迫改变？
06资产家庭是否需要在错误的时间出售资产？
有些风险可以通过现金储备、资产配置、法律结构或其他安排承担。
有些风险，才需要转移给保险。
风险转移 / Insurance
先保护底盘，
再谈长期增长。
先保护底盘，
再谈长期增长。
FROM BUSINESS TO RETIREMENT
有一天，
企业主会停止创造新的公司财富。
到了那个阶段，
问题会从：
“公司怎样继续增长？”
逐渐变成：
“这些年积累的财富，怎样开始为家庭提供生活？”
- 什么时候减少工作？
- 什么时候真正退出？
- 公司里的资产怎样进入退休现金流？
- 个人 RRSP / TFSA / 投资怎样与公司资产配合？
- 房地产什么时候继续持有，什么时候重新评估？
- CPP / OAS 什么时候进入现金流？
- 两个人不同时退休，怎样安排？
- 最后只剩一个人生活时，
现金流和税务会怎样变化？
退休不是企业财富规划的终点。
它是财富开始改变任务的阶段。
创造
积累
使用
保护
传承
EXIT & LEGACY
企业可以结束，
财富还要继续走下去。
企业主最终都会面对一个问题：
多年创造的财富，
下一站在哪里？
可能涉及：
- 出售企业
- 家人接手
- 逐步退出
- 继续持有部分资产
- 出售房地产
- 使用公司资产支持退休
- 把财富留给下一代
Business→
不同的未来家庭结果
Real Estate→
不同的未来家庭结果
Investments→
不同的未来家庭结果
Corporate Assets→
不同的未来家庭结果
退出规划不是在准备退休的最后一年才开始。
因为今天的所有权、资产结构和重大决定，
都会影响未来的选择。
财富传承也不只是问：
“孩子能拿到多少？”
还要问：
“他们会拿到什么？”
“他们愿不愿意接手？”
“这些资产适不适合继续留给他们？”
好的传承，
不是把所有东西原样留下。
而是让财富以更适合下一代的方式继续存在。
ONE FAMILY PLAN
企业是财富的一部分，
不是规划的全部。
公司创造财富。
规划让这些财富，
最终为家庭所用。
我们看的不是一张公司报表，
也不是一个孤立的投资账户。
我们看的是：
企业怎样创造财富，
家庭怎样使用财富，
风险怎样被管理，
退休怎样被支持，
以及财富最后怎样继续走向下一代。
公司财富家庭财富退休 / 使用财富传承
同一个家庭
一个家庭。
一套策略。
一张完整的财富图纸。
从公司账户之外，
看整张图。
如果公司财富、个人资产、房地产、负债、退休和未来传承已经开始彼此影响，
就值得把它们放在同一张财富地图里重新看一次。
不急着从产品开始。
先看这些财富最终要为家庭完成什么任务。